愛爾蘭 五折買銀行不良資產

愛爾蘭 五折買銀行不良資產


【經濟日報╱編譯陳家齊／綜合外電】 2010.04.01 03:30 am

愛爾蘭政府30日公布了銀行壞帳的清理辦法，政府將出資810億歐元，以約五折的價格買下主要銀行的不良資產，並且勒令這些銀行增資320億歐元，希望一舉處理掉拖累愛爾蘭經濟的銀行問題。

這項對愛爾蘭銀行業實施的割骨療傷作法，可說是2008年金融海嘯以來最為激進的銀行整頓，也符合1990年代瑞典成功清理金融風暴的經驗。

其中最引人側目的一點，是愛爾蘭國家資產管理局（NAMA）對這些不良資產出價之低。NAMA擔任壞帳銀行的工作，30日公布先以85億歐元收購帳面價格160億歐元的貸款資產，等於折價47%。其中愛爾蘭全國建築合作社（Irish Nationwide Building Society）的資產更遭折價58%，等於被打四折收購。

相較之下，美國政府對美國國際集團（AIG）的信用違約交換（CDS）資產是100%償付，顯得非常慷慨。美國原本也考慮過成立壞帳銀行的作法，但最後只要求銀行增資。英國也採用增資辦法，並最終使政府買下了蘇格蘭皇家銀行（RBS ）的80%股權，擁有駿懋集團（Lloyds）的40%。

愛爾蘭國家資產管理局計畫在2011年之前完成壞帳收購，總額度定為810億歐元，等於愛爾蘭一整年國內生產毛額（GDP ）的一半。

愛爾蘭政府30日還要求聯合愛爾蘭銀行、愛爾蘭銀行、已被國有化的盎格魯愛爾蘭銀行、愛爾蘭全國建築合作社與EBS 銀行在30日之內提出增資計畫。這些銀行必須在年底前把核心的第一類資本比重提高到8%以上。

分析師認為，愛爾蘭政府最終可能還是要提供320億歐元增資的一大部分。愛爾蘭全國建築合作社恐怕將被國有化，政府將持有聯合愛爾蘭銀行的多數股權。

【2010/04/01 經濟日報】