高盛詐騙幫兇？ 鮑森出面澄清

高盛詐騙幫兇？ 鮑森出面澄清


【經濟日報╱編譯吳國卿／綜合外電】 2010.04.22 03:23 am

2007年從次貸證券大跌賺進150億美元的避險基金鮑森公司（Paulson & Co）表示，該公司協助高盛公司設計抵押貸款證券金融商品的作法完全「合宜且出於誠信」。

鮑森公司在給投資人的信中說：「我們向來直接表達我們的意見，且從未錯誤傳達我們的立場。我們所有的交易都經由公平合理的交易程序，由經驗豐富的交易對手參與，他們根據當時可得的所有資訊抱持（與我們）相反的市場觀點。」

美國證管會（SEC）16日控告高盛公司涉嫌詐欺，因為高盛在銷售稱作合成CDO的金融合約給客戶時，未揭露鮑森協助挑選該合約組成的債權擔保憑證（CDO），且鮑森押注所涉CDO會大跌。高盛告訴客戶，合約組成的CDO由獨立第三者ACA管理公司所挑選。

鮑森未被證管會指控涉及不法。證管會表示，未控告鮑森是因為向投資人揭露CDO如何組成是高盛的責任。

包括日內瓦3A公司在內的數家鮑森的投資客戶表示，他們並不擔心鮑森參與協助設計該CDO合約。

不過部分投資人表示，他們擔心外界對鮑森交易的檢視會擴大，包括海外監管當局的動作可能造成對鮑森避險基金的傷害。

據熟悉內情人士透露，加拿大Propel Multi-Strategy Fund 的首次公開發行股票（IPO）計畫，已因鮑森捲入高盛被告案而決定延遲。該基金創立原本是為了投資在由鮑森擔任交易顧問的兩檔基金。Propel未宣布延遲原因，但據透露，高盛被控的消息傳出後，部分不安的投資人撤回Propel的認購單。

鮑森基金操盤人54歲的鮑森近日已積極回覆客戶提出的問題，除了19日透過電話向一群投資人解說外，21日也將主持一項所有投資人參與的電話會議。

鮑森在給投資人的信中說，鮑森公司未參與銷售高盛的Abacus 2007-ACI合約，也無權挑選合約所涉CDO的組成。信中說，ACA管理公司決定的CDO組成採用鮑森建議的55種證券，但拒絕68種，並額外再增添35種。


【2010/04/22 經濟日報】